太惨了！四个多月股价跌70％，市值蒸发超140亿！刚又有债券违约了

中国基金报记者凌云

又有A股上市公司债券违约。

8月19日晚间，ST银亿公告称，因资金周转困难，“H6银亿07”未能如期足额兑付。

据了解，该债券为银亿房地产股份有限公司2016年面向合格投资者公开发行公司债券（第三期），发行规模4亿元。

投资者行使回售权，5年期债券“提前”违约

“H6银亿07”是一支发行于2016年8月19日的5年期债券，之所以现在便发生违约，与其中的一条投资者回售权条款有关。

根据公告，“H6银亿07”在存续期的第3年末附有发行人调整票面利率选择权和投资者回售权。关于票面利率选择权，截至目前发行人ST银亿选择不调整票面利率，本期债券票面利率为6.8%。

关于投资者回售权，该债券发行首日为2016年8月19日，付息日为2017年至2021年每年的8月19日，如果投资者在第3年末行使回售选择权，则回售部分的本金兑付日为2019年8月19日。

公告显示，“H6银亿07”在2019年已登记回售债券的本金及回售部分应付利息合计约4.26亿元；而非回售部分应付利息为7.71万元。截至8月19日，ST银亿未能如期兑付回售本金、利息及非回售部分的利息。

对于此次违约，ST银亿表示，将通过加快应收款项回款、处置部分子公司股权及资产等方式，继续为公司债兑付筹集资金，争取短期内尽快确定资金到位时间。同时落实偿债保障措施，召开债券持有人会议，进一步完善信息披露工作。

ST银亿也提示风险称，违约事项可能会影响其他债权人对公司的信心，进一步减弱公司融资能力，加剧资金紧张局面。如果无法妥善解决，公司也会因逾期债务面临诉讼、仲裁、银行账户和资产被冻结等，可能需要支付相关违约金、滞纳金和罚息，将影响公司生产经营和业务开展，增加财务费用，进一步加大资金压力，对本年度业绩产生影响。

三期14亿债券先后违约

债权人纷纷提请财产保全

实际上，ST银亿2016年发行的这支债券不只第三期违约，此前2个月时间里，这只债券的第一期（16银亿04）、第二期（“6银亿05）也先后违约。

公告显示，16银亿04和16银亿05均为5年期债券，票面利率分别为7.03%和7.05%，起息日分别为2016年6月21日和2016年7月11日，也在存续期第3年末附有发行人调整票面利率选择权和投资者回售权。

截至第3年末，16银亿04的回售本金约为5.22亿元，回售部分利息约3672.32万元，非回售部分利息约1248.68万元；而16银亿05的回售本金约为4.00亿元，回售部分利息约2818.57万元，非回售部分利息约1.43万元。

截至目前，该债券前三期合计本息约14.25亿元均未如期足额兑付。

7月30日，ST银亿还公告称，收到宁波中院的《民事裁定书》和《查封、扣押、冻结通知书》，系债权人信达澳银基金管理有限公司提出财产保全申请，冻结ST银亿2077.81亿元银行存款或查封等值财产，以及其持有的西部创新投资有限公司100%股权。

当日，ST银亿发布的另一份公告显示，其下属子公司宁波保税区凯启精密制造有限公司约9.07亿元被司法冻结。

7月27日，中建投信托也向法院提出财产保全申请，冻结ST银亿约4.37亿元银行存款或查封等值财产，并冻结其董事长熊续强4.64亿元银行存款或查封等值财产。

大股东及关联方资金占用

多重压力致业绩急转直下

事实上，自去年12月3亿元规模的“15银亿01”债券出现违约以来，ST银亿便一直在资金泥潭中挣扎。

今年4月29日，由于存在控股股东及其关联方资金占用的情形，银亿股份股票自5月6日开市起被实行其他风险警示，股票简称由“银亿股份”变更为“ST银亿”。今年以来，ST银亿涉及多项诉讼，仅发布诉讼相关公告就达10余条。

一方面是多项债务诉讼致银行账户冻结，另一方面却是巨额资金被大股东及其关联方占用。