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2020年下半年 证监会对于券商中介机构违法违规行为强监管持续 7月30日 北京商报记者根据各地证监局披露的公告统计
2020年下半年，证监会对于券商中介机构违法违规行为强监管持续。7月30日，北京商报记者根据各地证监局披露的公告统计，7月有7家券商合计领到监管21张罚单，当月多项重罚集中落地，受累康美药业财务造假事件广发证券被限制投行相关业务活动；因公司治理结构失衡等问题，国盛证券、新时代证券被证监会接管。数年前民生证券一营业部“萝卜章”事件监管继续追责，涉事人员被罚终身证券禁入，而7月监管对于券商分支机构或相关从业人员的“踩红线”行为整治力度不减，中信建投、江海证券、东吴证券也被监管“点名”，各家券商需警钟长鸣，引以为戒。
重罚集中落地
新《证券法》实施以来，监管明显加强了对券商违规行为的查处，7月更是迎来多项重罚集中落地。
其中，受累康美药业300亿财务造假案，广东证监局7月22日公示了对于作为“看门人”的广发证券开出的15张罚单，处罚力度超出市场预期。
根据广东证监局公告，广发证券因在康美药业相关项目中存在未勤勉尽责，尽职调查环节基本程序缺失等行为被监管采取责令改正；暂停保荐机构资格半年、暂不受理债券承销业务有关文件1年；以及限制高级管理人员权利的监管措施。相关责任人员亦收到相应罚单，8人被认定为不适当人选，2人被予以公开谴责并被采取监管谈话措施，4人被采取监管谈话措施。
有业内人士对北京商报记者表示，展业受限直接会造成广发证券项目、人员流失，影响券商收益，多项处罚同时落地，也直接会对广发证券评级造成影响。
对于公司整改相关问题，广发证券方面回应北京商报记者称，公司将深刻汲取教训、认真反思、严格落实整改要求，并按照内部问责制度对责任人员进行内部问责。
另一项重磅处罚源于问题股东对券商的风险传导。因隐瞒股东关联关系，公司治理失衡，证监会决定自2020年7月17日起对国盛证券、新时代证券实施接管1年。近年来，因股东问题而导致券商陷入漩涡的情况并不鲜见，在分析人士看来，如何进行有效防范、隔离和切割股东风险向券商传导，值得各方思考。
严查从业人员“踩红线”
多年前备受社会关注的两起证券公司从业人员“踩红线”案件的处罚结果也于本月落地。
7月8日，山西监管局对民生证券原太原长风街证券营业部总经理助理常克凡发布市场禁入决定书，对其采取终身证券市场禁入措施。
事情源起2014年一桩券商营业部相关负责人虚构投资项目，私刻“萝卜章”骗取客户资金的案件。该“伪造萝卜章”事件被揭露后，一度引起社会关注。受此影响，民生证券在2015年底被采取暂停新开证券账户六个月等措施，相关责任人亦收到处罚。
此外，四年前一起研报失实案也有了新的进展。7月1日，江苏监管局对东吴证券前分析师马浩博、汤玮亮在研报中作出虚假陈述和信息误导的行为，下发行政处罚决定书，对马浩博处以15万元罚款，对汤玮亮处以5万元罚款。
经查，2016年10月14日，东吴证券发布马浩博、汤玮亮作为证券投资咨询分析师署名的《福成深度报告二：3个100亿支撑市值翻倍》(以下简称“研报”)，研报中内容存在虚假信息和误导。2016年10月25日，河北福成五丰食品股份有限公司发布澄清公告，对该研报有关内容予以澄清。
“相关部门从严监管的趋势越来越明显，监管部门对各类违法违规行为加大了处罚力度，容忍度更低，使得很多过去被忽略的一些不合法不合规行为得到有效的纠正和整改。”苏宁金融研究院特约研究员何南野对北京商报记者表示。
分支机构严监管态势不减
除上述问题外，7月监管部门对券商分支机构合规问题持续重拳整顿。
因分公司管理合规不到位，青岛证监局于7月10日对江海证券青岛分公司出具警示函。青岛证监局直指该分公司负责人于2020年4月发生变更，但并未根据相关规定在公司作出任职决定之日起20日内办理证券期货业务许可证的变更手续。
此外，7月3日，上海证监局就中信建投上海分公司因在未取得换发经营证券业务许可证的情况下，关闭原营业场所；以及在上海营口路证券营业部变更营业场所后，未及时向证监局申请换发经营证券业务许可证等原因，对该分公司采取责令改正的行政监管措施。同时约束中信建投上海分公司应在收到决定书之日起3个月内完成整改，并提交书面整改报告。
北京商报记者就相关整改进展致电中信建投，相关人员表示，目前该事件整改已经完成，相关细节会在中信建投半年报中披露。
相关部门严监管态势持续，面对层出不穷的罚单，券商该如何加强整治，避免“踩红线”行为，值得反思。分析人士指出，如果证券公司频收罚单，直接会导致分类评级扣分项增加，不利于券商业务开展，此外，过多的罚单，也会对企业市场形象产生巨大的负面冲击，不利于企业获取客户等正常经营活动。在何南野看来，券商需要加强内部合规管理，从上而下、从总部到分部、从各业务线到各类行为进行全面的整改和规范，同时，需要建立专职内部合规部门，并赋予内部监督实权，另外，在公司内部，也要对各类违法违规行为施加更严厉处罚。
北京商报记者 孟凡霞 马嫡 实习记者 李海媛
2020年下半年，证监会对于券商中介机构违法违规行为强监管持续。7月30日，北京商报记者根据各地证监局披露的公告统计，7月有7家券商合计领到监管21张罚单，当月多项重罚集中落地，受累康美药业财务造假事件广发证券被限制投行相关业务活动；因公司治理结构失衡等问题，国盛证券、新时代证券被证监会接管。数年前民生证券一营业部“萝卜章”事件监管继续追责，涉事人员被罚终身证券禁入，而7月监管对于券商分支机构或相关从业人员的“踩红线”行为整治力度不减，中信建投、江海证券、东吴证券也被监管“点名”，各家券商需警钟长鸣，引以为戒。
重罚集中落地
新《证券法》实施以来，监管明显加强了对券商违规行为的查处，7月更是迎来多项重罚集中落地。
其中，受累康美药业300亿财务造假案，广东证监局7月22日公示了对于作为“看门人”的广发证券开出的15张罚单，处罚力度超出市场预期。
根据广东证监局公告，广发证券因在康美药业相关项目中存在未勤勉尽责，尽职调查环节基本程序缺失等行为被监管采取责令改正；暂停保荐机构资格半年、暂不受理债券承销业务有关文件1年；以及限制高级管理人员权利的监管措施。相关责任人员亦收到相应罚单，8人被认定为不适当人选，2人被予以公开谴责并被采取监管谈话措施，4人被采取监管谈话措施。
有业内人士对北京商报记者表示，展业受限直接会造成广发证券项目、人员流失，影响券商收益，多项处罚同时落地，也直接会对广发证券评级造成影响。
对于公司整改相关问题，广发证券方面回应北京商报记者称，公司将深刻汲取教训、认真反思、严格落实整改要求，并按照内部问责制度对责任人员进行内部问责。
另一项重磅处罚源于问题股东对券商的风险传导。因隐瞒股东关联关系，公司治理失衡，证监会决定自2020年7月17日起对国盛证券、新时代证券实施接管1年。近年来，因股东问题而导致券商陷入漩涡的情况并不鲜见，在分析人士看来，如何进行有效防范、隔离和切割股东风险向券商传导，值得各方思考。
严查从业人员“踩红线”
多年前备受社会关注的两起证券公司从业人员“踩红线”案件的处罚结果也于本月落地。
7月8日，山西监管局对民生证券原太原长风街证券营业部总经理助理常克凡发布市场禁入决定书，对其采取终身证券市场禁入措施。
事情源起2014年一桩券商营业部相关负责人虚构投资项目，私刻“萝卜章”骗取客户资金的案件。该“伪造萝卜章”事件被揭露后，一度引起社会关注。受此影响，民生证券在2015年底被采取暂停新开证券账户六个月等措施，相关责任人亦收到处罚。
此外，四年前一起研报失实案也有了新的进展。7月1日，江苏监管局对东吴证券前分析师马浩博、汤玮亮在研报中作出虚假陈述和信息误导的行为，下发行政处罚决定书，对马浩博处以15万元罚款，对汤玮亮处以5万元罚款。
经查，2016年10月14日，东吴证券发布马浩博、汤玮亮作为证券投资咨询分析师署名的《福成深度报告二：3个100亿支撑市值翻倍》(以下简称“研报”)，研报中内容存在虚假信息和误导。2016年10月25日，河北福成五丰食品股份有限公司发布澄清公告，对该研报有关内容予以澄清。
“相关部门从严监管的趋势越来越明显，监管部门对各类违法违规行为加大了处罚力度，容忍度更低，使得很多过去被忽略的一些不合法不合规行为得到有效的纠正和整改。”苏宁金融研究院特约研究员何南野对北京商报记者表示。
分支机构严监管态势不减
除上述问题外，7月监管部门对券商分支机构合规问题持续重拳整顿。
因分公司管理合规不到位，青岛证监局于7月10日对江海证券青岛分公司出具警示函。青岛证监局直指该分公司负责人于2020年4月发生变更，但并未根据相关规定在公司作出任职决定之日起20日内办理证券期货业务许可证的变更手续。
此外，7月3日，上海证监局就中信建投上海分公司因在未取得换发经营证券业务许可证的情况下，关闭原营业场所；以及在上海营口路证券营业部变更营业场所后，未及时向证监局申请换发经营证券业务许可证等原因，对该分公司采取责令改正的行政监管措施。同时约束中信建投上海分公司应在收到决定书之日起3个月内完成整改，并提交书面整改报告。
北京商报记者就相关整改进展致电中信建投，相关人员表示，目前该事件整改已经完成，相关细节会在中信建投半年报中披露。
相关部门严监管态势持续，面对层出不穷的罚单，券商该如何加强整治，避免“踩红线”行为，值得反思。分析人士指出，如果证券公司频收罚单，直接会导致分类评级扣分项增加，不利于券商业务开展，此外，过多的罚单，也会对企业市场形象产生巨大的负面冲击，不利于企业获取客户等正常经营活动。在何南野看来，券商需要加强内部合规管理，从上而下、从总部到分部、从各业务线到各类行为进行全面的整改和规范，同时，需要建立专职内部合规部门，并赋予内部监督实权，另外，在公司内部，也要对各类违法违规行为施加更严厉处罚。
北京商报记者 孟凡霞 马嫡 实习记者 李海媛
