有了香港分红保单，保险公司赚的钱我也有份啦~

分红保单，是指为保单持有人派发非保证分红的一种保单类型，保险公司会按照一定的比例把经营该保险业务所获得的利润分享给保单持有人。

分红保单在香港的保险市场是主流，也非常受内地客户的喜爱。香港的重疾险带有分红性质，也是区别于内地重疾险的一个非常大的优势。

为什么香港保险偏爱分红？分红的原理是什么呢？

●分红保单的起源

●保单分红1762年出现于伦敦。历史上第一位精算师威廉·摩根在对公平人寿保险公司的业务进行精算评估之后发现，公平人寿之前对客户收取的保费有些高，使公司在经营中产生了较多的盈余。于是威廉·摩根就想办法将保险公司赚取的利润返还一部分给投保人，这就是分红保单。

●分红保单的原理

●重疾险

说到重疾险的分红原理，就要从重疾险的定价来说起。

重疾险的成本主要由死亡给付金额、重疾给付金额、退保给付金额、佣金、保单管理费用、终期分红和税组成。

在定价的过程中，保险公司会根据预设的死亡发生率、重疾发生率、退保率、费用率和定价利率等来拟定保费。如果在经营过程中，发现实际情况和预设有一些偏差，就会产生额外的利润或亏损。

在分红保单中，这部分利润就是可分配予保单持有人的“可分配利润”。

储蓄险

储蓄险主要通过投资收益来获得“可分配盈余”，由保险公司专业的投资团队将投保人的保费进行全球投资，然后将收益按一定比例分配给投保人。

香港每一家保险公司在分配收益的比例上会略有不同，但大多会遵循“保单持有人优先”的基本原则，甚至有的公司为了保证分红可以按约定派发，在投资情况不好的年份会动用股东的资本金来“补贴”保单持有人。

无论是英式分红还是美式分红，保险公司都会运用一种稳定分红派发的“缓和调整机制”。在投资收益好的年份保留部分收益作为分红特别储备金，在投资收益不好的年份补发部分收益。

这种机制增强了保险公司对分红保单的整体把控能力，减小投资收益波动给分红派发带来的影响，所以长期储蓄产品是有一定“自愈能力”，这也是靠时间来降低风险。

●分红保单的优点

●重疾分红保单的保额会随时间不断增大，可以在一定程度上抵御通货膨胀带来的货币缩水。现在购买一个自己认为足够的保额，几十年后理赔如果没有分红，到时这笔钱的实际价值就要大打折扣了。

除此之外，分红保单还极大地提升了保险产品开发的灵活性和保险公司可以给予保单持有人的预期回报。如果没有分红作为缓冲，保费可能会更贵一些，以确保可以稳健应对将来不可预知的风险，同时就也不会产生可以派发给投保人的盈余。市面上一些非分红的传统保险产品为了避免亏损，通常回报率比较低，甚至跑不赢通胀。

这么看来，分红保单的优点还真的是很多呢。