发布｜青岛紧随北上广位列金家岭指数第四

文 | 《中国金融》记者　孙芙蓉

2019年7月7日，《2019中国财富管理金家岭指数》在中国财富论坛问世。在我国四大直辖市和15个副省级城市中，青岛以9.19分紧随北上广位列第四，深圳为第五名。

报告认为，全球财富管理行业增长仍在持续增长，但是受到股票市场的冲击较大。中国在亚太地区财富管理行业中始终扮演着重要角色。从中国财富市场发展情况来看，呈先增后减趋势。2018年，基金业、证券业和信托业 规模指数出现下滑，而银行业与保险业指数逆市而上，涨幅均接近10个百分点。从区域来看，在京沪国际金融中心发展的同时，青岛等地方性金融中心建设对我国金融业的整体繁荣意义也非常重大。报告指出，我国财富管理规模将进一步扩大。从区域发展角度看，虽然二线城市近来的发展势头良好，但是受经济基础和外部环境的制约，未来相当长一段时间内，北京、上海、深圳三大一线城市的财富管理仍会处于领先地位。

由中国人民大学财政金融学院、中国人民大学财富管理研究中心主编的中国财富管理金家岭指数是我国首次从指数的角度对中国财富管理发展状况进行全面系统的分析研究。指数体系涵盖了全球财富管理发展宏观指数、中国财富管理行业发展指数、区域财富管理指数以及财富管理前瞻性指数四大类，该指数自2017年起已实现了3年连续发布，对客观反映我国财富管理行业发展变化，深入分析、把握全球财富管理发展趋势具有重要作用。

报告从六个方面对全球财富市场进行了描述及透视。

一是全球来看，北美与亚太地区财富管理总指数表现优异，仍排在前两位。其他地区中，东欧以其较为稳定的增长和改善的环境而位列第四名，而中东与非洲的排名不稳定，受环境得分影响较大。2018 年，全球财富市场增长仍在持续，但是受到股票市场的冲击较大。传统优势地区在规模和发展环境上的优势仍然存在，新兴市场国家和地区需要继续改善发展环境，以谋求更加稳定的增长。中国在亚太地区财富管理行业中始终扮演着重要角色，未来，亚太地区财富管理行业仍然能保持较快速发展趋势。

二是中国财富管理行业规模指数呈先增后减趋势。从一级指标来看，2017年起五大行业财富管理规模指数增长趋缓，而 2018 年，基金业、证券业和信托业规模指数出现下滑，降幅均超过 10 个百分点，银行业与保险业指数逆市而上，涨幅均接近 10 个百分点。从财富管理产品的角度来看，过去几年我国财富管理产品发展历程可以划分为两个阶段：2013 年到 2016 年的高速发展阶段，指数增长率均超过 30%；2017 年起理财产品进入风控合规阶段，指数开始出现回落。从财富管理机构发展指数的角度来看，我国总体呈下降趋势，表明在过去的几年间我国财富管理机构的集中度逐步分散。

三是财富管理机构品牌价值社会声誉在逐年提升。商业银行和保险公司的社会认知度明显高出很多。从市场认知的角度看，传统财富管理机构的优势比较明显。此外，随着股票市场逐渐平稳，媒体对财富管理机构的看法整体上是呈正面，并与股票市场的波动相关。从媒体角度看，除 2016 年受股票市场波动的影响外，财富管理机构声誉状况在持续性改善。

四是近年来中国财富管理行业的从业人员数量和素质都有了持续的增长，但是行业内高端人才的发展依然比较缓慢，高端人才匮乏的局面并未得到根本性改变。

五是对全国 4 个直辖市和 15 个副省级城市的区域财富管理行业发展的比较可以看出，财富管理总指数前五位分别为上海、北京、广州、青岛和深圳。北京、上海、广州、深圳目前仍然牢牢占据着全国金融机构和政策中心、全国金融市场中心和全国资本市场中心的位置，但是青岛等地方性金融中心的建设对我国金融业的整体繁荣仍然具有极高的战略意义。

六是由前瞻性指数的分析可以看出，基于我国经济社会发展的现状与未来，我国财富管理规模将进一步扩大，各行业规模都将获得进一步增长。在财富管理行业规模上，银行将占最大比例，其次将是依次是基金、信托、保险和证券。从区域发展角度看，虽然二线城市近来的发展势头良好，但是，受经济基础和外部环境的制约，未来相当长一段时间内，北京、上海、深圳三大一线城市的财富管理仍然会处于领先地位，地区发展差异化态势仍将持续。